风暴来袭？全球市场突然竞相“比惨” 鲍威尔携重磅数据来袭大行情一触即发

周一(4月12日)，金融市场跳水声不绝于耳：在本周稍晚的美国CPI和零售销售数据出炉以及美债标售之前，市场保持谨慎，美元指数下跌至92关口略上方；美元下跌之际，现货黄金未涨反跌，最低触及1730.30美元/盎司；美股三大股指也竞相跳水，其中道指前一交易日收盘时的高点下跌100点。美联储主席鲍威尔上周日表示，美国经济正处于“拐点”，未来几个月料将强劲反弹，但他也警告仓促重启经济可能带来的风险。本周三，鲍威尔将在一次活动中发布讲话。除此之外，市场还将关注美国总统拜登基建计划的进展。

正处于拐点！？鲍威尔意外强硬 本周一系列重磅考验接踵而至

尽管美联储主席鲍威尔认为美国经济正在迅速复苏，但他重申，美联储将继续保持宽松的货币政策。

这包括一份近乎确定的声明，即利率不会变动，因为通胀依然温和，在美国从新冠大流行造成的破坏中重建之际，数百万美国人仍需要援助。

鲍威尔在上周日晚间播出的哥伦比亚广播公司“60分钟”节目采访中表示:“我认为今年加息的可能性非常小。”

“我可以保证，美联储将尽我们所能支持经济，只要它需要完成复苏。”

这一支撑包括接近于零的短期借贷利率，以及在2020年2月至4月期间大幅反弹后出台的每月1200亿美元债券购买计划。

尽管自危机最严重时期以来，美国经济已经恢复了1300多万个就业岗位，但仍有大约900万就业岗位处于闲置状态。随着各州和地方政府放宽限制，越来越多的人重返工作岗位。

在最近的经济预测中，美联储官员预计2021年GDP将增长6.5%，这将是1984年以来最快的增长速度。

鲍威尔说:“我们和许多私营部门预测者都认为，强劲的增长和就业机会马上就会开始。真的，前景已经大幅好转。”

这并不意味着没有重大风险。鲍威尔说，他担心新冠肺炎病例不断增加，他说，人们应该继续戴口罩，保持身体距离，以保持复苏。他说，他并不担心金融体系的稳定，但他担心的是持续不断的网络攻击，这些攻击有一天可能会造成严重破坏。

他不担心的一件事是通货膨胀，目前通货膨胀率在1.6%左右，远低于美联储2%的目标。美联储已承诺将维持低利率，即使通胀在一段时间内略高于目标利率。

当谈到通货膨胀时，鲍威尔说“我们希望看到通货膨胀上升到2%——我们的意思是在一个可持续的基础上，我们不是说仅仅触及一次基础，”鲍威尔在上周日晚间CBS新闻“60分钟”节目的采访中说。“但我们也希望看到它在一段时间内适度地高于2%。”

他补充说，随着新冠疫苗的加速推出和强有力的财政支持，美国经济似乎正处于一个转折点。他表示:“我们现在看到的是，经济似乎正处于拐点。”

Zerohedge评论指出，鲍威尔在经济问题上的态度可能是第一次显得有些强硬。他说:“我们感到，我们正在一个地方，经济将开始更快地增长，就业机会将更快地增加。”

鲍威尔本周三还将在华盛顿经济俱乐部的一次活动中发表讲话。

投资者还将密切关注美国总统拜登推动一项名为“美国就业计划”(American Jobs Plan)的重要基础设施提案的努力。拜登和其他民主党人承诺，将在2020年的选举中对基础设施进行重大改革。拜登周一将与一个两党议员小组会面，试图说服国会支持这项2万亿美元的计划。

国会本周将返回华盛顿，这是拜登首次提出他的建议以来的第一次开会。他的建议是为道路、桥梁、机场、宽带、电动汽车、住房和就业培训拨出数千亿美元。

Evercore ISI股票策略师Dennis DeBusschere在电子邮件中写道:“积极的财政冲击、强劲的楼市利好、大量储蓄，以及美联储让通胀率超过2%，标志着一种完全不同的经济背景。美国本周的数据预计会很强劲，美国的疫苗接种数量也在增加。”

此外，本周美国还将公布关键经济数据，包括人们热切期待的通胀数据，美国消费者价格指数(CPI)将于周二公布。接受道琼调查的经济学家预计，CPI将较上月增长0.5%，较去年水平增长2.5%。美国3月零售销售数据也将于周四公布。

重大考验在即 金融市场开启竞相下跌模式

美元周一小幅下跌，因交易商等待本周稍晚公布的美国通胀和零售销售数据，且美债收益率维持在近期高位下方，等待新债供应。

美元指数一度下跌约0.2%，最低触及92.01。该指数目前维持在上周四触及的三周低点91.995略上方。

(美元30分钟走势图，来源：)

2021年大部分时间，美元走势一直与美国国债收益率挂钩，此前对美国通胀上升的担忧以及刺激计划推动的经济反弹引发美国国债收益率跳涨。

上周美国国债收益率下跌引发了2021年美元表现最差的一周。美债收益率周一小幅走高，本周美国财政部将发售1200亿美元新券，不过目前仍低于上月触及的一年高位。

根据上周五公布的数据，美元净空头仓位降至近三年来最低。

荷兰国际集团(ING)分析师指出，投机客已连续第12周削减美元净空头仓位，这可能阻碍美元进一步上涨。

他们写道，“目前，美元已失去所有的仓位'优势'，拥有中性投机性仓位，这表明美元兑多数十国集团货币的涨势不应再因美元空头平仓而加剧。”

不过，布朗兄弟哈里曼分析师周一在一份报告中称，“美国经济数据料将于本周强劲出炉，我们相信美元的涨势将持续。”

在美元下跌之际，现货黄金未涨反跌，因美国国债收益率仍处于高位，削弱了黄金的吸引力，同时投资者在等待本周关键的美国通胀和零售销售数据。

美市盘中，现货金刷新日低至1730.30美元/盎司，较日高回落近15美元。

(现货黄金30分钟走势图，来源：)

荷兰银行(ABN Amro)分析师Georgette Boele表示，只要收益率相对较高，黄金就不会受益。他补充称，市场目前关注的是周二出炉的美国3月消费者物价指数(CPI)。

除了美元和黄金之外，美股也未能幸免于抛售潮冲击。美国股市从纪录高位小幅下挫，在第一季财报季和广受关注的通胀数据公布前，市场交投清淡。

道琼斯指数从前一交易日收盘时的高点下跌100点。标准普尔500指数下跌0.3%，纳斯达克综合指数下跌0.7%。

(道指30分钟走势图，来源：)

E-Trade交易和投资产品部门董事总经理Chris Larkin表示，“在触及新高的情况下，市场近期在某种程度上持稳并不令人意外。所有的目光可能都将集中在明天的CPI数据上，以作为我们在通胀方面所处的基准。当然，我们即将迎来财报季，这可能成为未来几周市场走势的催化剂。”

第一季企业财报季将于本周开始，市场预期将出现广泛利好消息，且美国股市将因经济复苏而上扬。包括高盛和摩根大通在内的许多美国大型银行将于本周公布截至3月31日的三个月业绩报告。

校对：尔东琛